套利定价理论的假设条件包括( )。Ⅰ 投资者是追求收益的,同时也是厌恶风险的Ⅱ 资本市场没有摩擦Ⅲ 所有证券的收益都受到一个共同因素F的影响 ...

作者: rantiku 人气: - 评论: 0
问题 套利定价理论的假设条件包括( )。 Ⅰ 投资者是追求收益的,同时也是厌恶风险的 Ⅱ 资本市场没有摩擦 Ⅲ 所有证券的收益都受到一个共同因素F的影响 Ⅳ 投资者能够发现市场上是否存在套利机会,并利用该机会进行套利
选项 A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ C.Ⅱ、Ⅳ D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
答案 A
解析 套利定价理论的假设条件有:(1)投资者是追求收益的,同时也是厌恶风险的。(2)所有证券的收益都受到一个共同因素F的影响,并且证券的收益率具有如下的构成形式:ri=ai+biFi+εi。(3)投资者能够发现市场上是否存在套利机会,并利用该机会进行套利。
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